Incremento del uso de activos alternativos en los planes de retiro
| Por Lucas Tettamanti | 0 Comentarios
IRA Financial, uno de los principales proveedores de soluciones de retiro autogestionadas en Estados Unidos, reportó un crecimiento destacado durante 2025, impulsado por la creciente demanda de inversores que buscan incorporar activos alternativos dentro de sus planes de jubilación y tener mayor control sobre la asignación de su capital.
Según informó la compañía, los activos bajo administración aumentaron más de 25% durante 2025, mientras que la cantidad de cuentas creció más de 60% en comparación con el año anterior. Actualmente, la plataforma supera las 26.000 cuentas activas a nivel nacional, muchas de ellas utilizadas para redirigir capital previsional hacia clases de activos no tradicionales.
“Estamos viendo un cambio estructural en la forma en que los inversores piensan el retiro”, señaló Adam Bergman, Founder de IRA Financial. “Los inversores buscan flexibilidad, rapidez y acceso a los mismos activos alternativos dentro de sus cuentas previsionales que ya utilizan fuera de ellas”, agregó.
El retiro como vehículo para invertir en alternativos
El crecimiento de IRA Financial se produce en un contexto en el que los planes de retiro tradicionales —con menús limitados de fondos mutuos— resultan insuficientes para inversores más sofisticados. De acuerdo con una encuesta realizada entre clientes de la firma, el interés por los activos alternativos dentro de cuentas de retiro se consolida como una tendencia estructural.
Para 2026, el 58,5% de los encuestados identificó al real estate como su principal foco de inversión, seguido por acciones y ETFs (39,6%), criptomonedas (32,2%), private equity (31,1%) y oro y metales preciosos (28,5%). Estos datos reflejan que las cuentas previsionales autogestionadas están siendo utilizadas como herramientas centrales de diversificación patrimonial de largo plazo.
“Los inversores ya no quieren un menú limitado de productos”, explicó Tyler Northrup, CEO de IRA Financial. “Buscan control, transparencia y la posibilidad de invertir en activos que conocen y entienden”, añadió.
El estudio también revela que el perfil de los usuarios de IRA Financial es mayoritariamente sofisticado. El 77% de los encuestados se considera inversor intermedio o avanzado, mientras que el 56,4% califica como inversor acreditado. Aunque un 35,1% ya está retirado, la plataforma registra una base creciente de inversores activos que integran el capital previsional con sus inversiones gravadas.
Entre los principales motivos para adoptar estructuras de retiro autogestionadas, el 71% de los inversores señaló el acceso a activos no permitidos en planes tradicionales, mientras que el 46,1% destacó el deseo de tener mayor control sobre sus decisiones de inversión. Otros factores relevantes incluyen diversificación, eficiencia de costos y recomendaciones profesionales o de pares.
La encuesta también muestra una fuerte convergencia entre inversión alternativa y planificación previsional: cerca del 59% de los encuestados mantiene más del 25% de su patrimonio total en activos alternativos, y más del 78% conserva al menos una cuarta parte de sus inversiones dentro de cuentas de retiro.
Un mercado en expansión
El crecimiento de IRA Financial se apoya en su oferta de Self-Directed IRA, Checkbook IRA y Solo 401(k), que permiten invertir capital previsional en activos como real estate, private equity, private lending y activos digitales, manteniendo los beneficios fiscales correspondientes.
De cara a los próximos años, la firma anticipa que la demanda continuará creciendo, a medida que más inversores busquen estructuras flexibles para navegar un entorno de mayor incertidumbre macroeconómica y redefinir la construcción de portafolios de largo plazo.
