Pictet Alternative Advisors (Europe) S.A., sociedad de inversiones alternativas del grupo Pictet, ha anunciado el lanzamiento del fondo de capital privado inmobiliario Pictet Real Estate Capital – Elevation Core Plus. Este vehículo complementa la gama Elevation de capital privado inmobiliario, cuya estrategia anterior, Elevation I, se cerró con éxito en febrero de 2020 tras alcanzar los 700 millones de euros, su límite máximo de captaciones.
Según explica la gestora, se trata del primer fondo que permite a clientes no profesionales europeos invertir en activos inmobiliarios mediante un Fondo de Inversión a Largo Plazo Europeo, FILPE (ELTIF, por sus siglas en inglés), una figura que trata de impulsar inversiones europeas a largo plazo en la economía real, como modalidad de fondos de inversión alternativa de tipo cerrado, regulados por la Directiva 2011/61/UE (AIFMD, por sus siglas en inglés).
El fond Pictet Real Estate Capital – Elevation Core Plus tratará de proporcionar dos fuentes de rentabilidad: ingresos por alquileres, que, vinculados a los índices de precios al consumo, ofrecen protección parcial frente a la inflación, así como revalorización del capital, mediante gestión y mejora de los activos inmobiliarios en el que invertirá.
Desde la gestora apuntan que este vehículo de inversión aprovechará tres impulsores principales de crecimiento y catalizadores del sector inmobiliario post- pandemia: sostenibilidad, bienestar y tecnología. Uno de sus objetivos, dada la atención en abordar la emergencia climática, es mejorar la sostenibilidad de los activos inmobiliarios, reduciendo su huella ambiental, mediante rehabilitación y mejora, empleando parámetros propios, lo que puede generar mayores alquileres, tasas de ocupación y rentabilidad.
En concreto, invertirá principalmente en activos residenciales y oficinas de alta calidad en las principales ciudades de Europa Occidental, incluyendo situaciones especiales y logística de última milla, cuya demanda ha crecido con rapidez durante la pandemia con la expansión del comercio electrónico y las entregas en una hora.
El fondo está gestionado por un equipo de once, bajo dirección de Zsolt Kohalmi, cuyos miembros senior suman 116 años de experiencia en inversiones y operaciones inmobiliarias por valor de 35.500 millones de euros. Además, está clasificado bajo el artículo 8 del Reglamento de divulgación de información relativa a sostenibilidad en el sector de servicios financieros al tener en cuenta y promover características medioambientales y sociales en los edificios en que invierte.
“La pandemia del COVID-19 ha acelerado los cambios en nuestra forma de vivir, trabajar, comprar y pasar el tiempo libre, con una demanda de edificios más eficientes y respetuosos con el medio ambiente aumentando a un ritmo nunca visto. Cada vez es más habitual que los inquilinos exijan flexibilidad, con énfasis en una vida más sana y servicios a la carta. En consecuencia, los inmuebles sostenibles están empezando a valorarse con prima. Así, que, para tener impacto positivo y recoger los frutos de este cambio a un futuro más sostenible, nos centraremos en invertir en edificios de la nueva economía”, señala Zsolt Kohalmi, director global de inmobiliario y co-consejero delegado de Pictet Alternative Advisors.
Por su parte, Charles Foucard, director financiero y responsable de estrategia de desarrollo en Pictet Alternative Advisors, añade: “La estructura del fondo ha sido una consideración clave en el desarrollo de esta estrategia. Ha sido diseñado para inversores institucionales, así como para clientes particulares y, por su clasificación como Fondo de Inversión a Largo Plazo Europeo, es el primero que permite a los clientes no profesionales europeos invertir en un fondo inmobiliario de carácter cerrado”.
Este nuevo vehículo FILPE es una sicav de derecho luxemburgués. “Tratará de generar rentabilidades netas de un solo dígito medio. Comprende subfondos de capital desembolsado o comprometido, de capitalización y de distribución. El capital no está garantizado. El producto está dirigido a inversores con conocimientos y/o experiencia en este tipos de productos, que hayan obtenido asesoramiento y puedan mantener una inversión poco líquida a largo plazo. El importe mínimo de suscripción es 20.000 euros para minoristas”, matizan desde la gestora.
El fondo está registrado en Alemania, Bélgica, España, Francia, Gran Bretaña, Grecia, Holanda, Hong Kong, Irlanda, Italia, Luxemburgo, Portugal, Singapur y Suiza.
Por Funds Society, Madrid