La gestora de fondos de inversión Ethenea Independent Investors S.A. ha registrado en España los fondos Ethna-Defensiv y Ethna-Dynamisch. La firma amplía su gama en España con la comercialización de dos nuevos productos, tras el Ethna-Aktiv.
Ethna-Defensiv es un fondo dirigido a inversores con un perfil moderado que quieren aprovechar las tendencias del mercado y que tiene como filosofía principal la preservación del capital, por lo que trata de mantener una baja volatilidad y evitar riesgos innecesarios en el fondo. Esto lo consigue mediante una gestión activa, que tiene en cuenta tanto la situación actual del mercado, como la evolución futura. El fondo puede invertir en activos líquidos, bonos, mayoritariamente de elevada calificación crediticia, y acciones, aunque la exposición a la renta variable está limitada al 10% de los activos y se enfoca principalmente en compañías de gran capitalización. La incorporación de pequeñas y medianas compañías se realiza en casos concretos y tras un riguroso análisis individual.
Ethna-Defensiv tiene como objetivo alcanzar una rentabilidad de hasta el 5% anual, con una volatilidad inferior al 4% anual.
Ethna-Dynamisch, cuyo objetivo es preservar el capital a largo plazo y conseguir atractivos beneficios, se dirige a inversores con un horizonte temporal a medio y largo plazo que están dispuestos a asumir las elevadas oscilaciones de los mercados de renta variable internacional en favor de un elevado potencial de ganancias. La gestión del fondo se lleva a cabo con un enfoque activo y, en función de la coyuntura del mercado, la exposición a bolsa puede alcanzar hasta el 70% de los activos. A la hora de elegir las posiciones en renta variable el foco está puesto sobre las grandes compañías con elevadas rentabilidades por dividendo. Además, el fondo puede utilizar futuros y opciones como coberturas e instrumentos tácticos en situaciones especiales del mercado.
El objetivo de rentabilidad del fondo es superar un retorno anual del 10% con una volatilidad de alrededor del 10% anual.
Con el registro de estos dos fondos, la oferta de Ethenea en España queda compuesta por Ethna-Defensiv, Ethna-Dynamisch y Ethna-Aktiv, un fondo mixto flexible basado en la preservación de capital que tiene como objetivo alcanzar una rentabilidad de entre el 5%-10% anual con una volatilidad inferior al 6%.
Capital Strategies es distribuidor de Ethenea en España y Portugal.