El 66% de las IIC en España se distribuyen ya mediante gestión discrecional o asesoramiento (211.765 millones de euros), y el resto vía comercialización (34%), con datos a septiembre de 2023. Son datos de Inverco, con una muestra aproximada del 70% del total de la distribución de IICs en España, y que incluye información de entidades que han facilitado información sobre este desglose respecto a la distribución realizada por sus grupos financieros.
A finales del tercer trimestre de 2023, el porcentaje distribuido mediante gestión discrecional de carteras asciende al 26,1% del total de IICs, mientras la distribución de IICs a través de asesoramiento alcanza el 39,9% del total.
De acuerdo con los datos recibidos por las gestoras de IICs, que han facilitado información sobre esta actividad desarrollada por sus grupos financieros, la cifra estimada de patrimonio en gestión discrecional de carteras se situaría en torno a 112.000 millones de euros a finales de septiembre de 2023 (108.823 millones para las gestoras que facilitan dato).
En el conjunto del año, el valor de la distribución de IICs a través de gestión discrecional de carteras experimentó un incremento del 3,7% (108.000 millones de euros a diciembre de 2022).
El número estimado de contratos superaría el millón (1.020.852 para las entidades que remiten información), correspondiendo casi la totalidad de ellas a clientes minoristas.
Por Alicia Miguel
Por Funds Society, Madrid