“Hoy es el día uno de la nueva Ahorro Corporación”, con estas palabras Gonzalo Chocano, nuevo consejero delegado, presenta la reestructuración de la entidad. El viernes pasado, StormHarbour y Atitlán cerraron la adquisición de Ahorro Corporación Financiera, tras lograr la aprobación del Consejo de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
Los nuevos dueños, StormHabour en un 90% y Atitlán en un 10% – ampliable hasta un 50%–, consideran que la entidad española les ofrece una clara oportunidad para generar valor desde sus propios negocios. StormHarbour es una firma global e independiente de asesoría estratégica y de mercados, así como de otros servicios de banca de inversión. Y Atitlán, por su parte, es una sociedad inversora.
“Estamos muy satisfechos del acuerdo firmado con los accionistas presentes en el accionariado de Ahorro Corporación Financiera. Creemos que es una plataforma muy potente que complementamos ahora con las sinergias internacionales de una firma como StormHarbour, capaz de atraer fondos desde sus diferentes sedes en Londres, Nueva York, Hong Kong, Tokio, Lisboa, Nicosia, Houston, Los Ángeles y Dubai”, señaló Gonzalo Chocano.
Tras el cierre de la operación, las antiguas cajas de ahorros y el resto de entidades financieras, que hasta ahora habían sido propietarias de Ahorro Corporación Financiera, se desprenden de su participación en la sociedad. Antonio Fernández, presidente de Ahorro Corporación Financiera, y Gonzalo Chocano, como nuevo consejero delegado, serán los encargados de relanzar la entidad y volver a situarla entre las principales del sistema financiero.
Hoja de ruta
La hoja de ruta que han marcado pasa por crecer desde los negocios que aún permanecen en la firma, básicamente asesoramiento e intermediación, y abrirse a otros nuevos, en particular al negocio de crédito o direct lending.
“Uno de los negocios que vamos a añadir es el crédito para las pymes, en particular para las empresas medianas que son las que conforman el tejido empresarial español, que es el que nos interesa. Implementaremos este negocio de préstamos para empresas, a través de un fondo de deuda”, ha explicado Chocano, quién no precisa el volumen que tendrá el citado fondo. Lo que sí ha aclarado es quién liderada este nuevo negocio. “Se ha incorporado Mar Turrado, que viene de una larga trayectoria en este campo en Bravo Capital, a quién le hemos encargado el desarrollo de este negocio”, ha afirmado Chocano.
En opinión del nuevo consejero delegado, otra de las grandes oportunidades que va a permitir la sinergia con StromHarbour es abrir Ahorro Corporación a nivel internacional. “El hecho de poseer una capacidad internacional es muy importante para apoyar a las empresas en el desarrollo de estrategias de éxito en un mundo global. Las firmas independientes son ya claves en la diversificación de proveedores de servicios financieros, algo muy necesario después de lo vivido durante la crisis”, ha afirmado Chocano.
En este sentido, StormHarbour, que tiene relación con más de 1.200 inversores institucionales en todo el mundo, dará una dimensión internacional a Ahorro Corporación y permitirá a las empresas españolas acceder a estos inversores y a estructuras financieras que han tenido éxito en otros lugares. Desde 2009 StormHarbour ha llevado a cabo operaciones de deuda o recursos propios para empresas por valor de más de 10.000 millones de euros y ha intermediado más de 100.000 millones de euros en operaciones de crédito.
Relanzamiento de los negocios
En principio, la nueva Ahorro Corporación mantendrá el catálogo de servicios que ofrecía y los reforzará con StormHarbour. Entre los servicios que actualmente lleva a cabo y que se van a potenciar destacan el asesoramiento en la compra y venta de participaciones en el capital de compañías, y la búsqueda de socios industriales y/o financieros. Además, asesorará en la originación y estructuración de financiaciones, y en el diseño y estructuración de emisiones de renta fija –emisiones de bonos, públicos y privados, en todo tipo de mercados, por ejemplo, en MARF, del cual Ahorro es también asesor registrado–, así como en salidas a Bolsa, ampliaciones de capital y OPAs.
Según ha explicado Chocano, también se va a potenciar los servicios de intermediación y colocación de todo tipo de instrumentos financieros, algo que ya se venían haciendo, tanto de renta variable como de renta fija, así como la operativa de trading de renta fija. Actualmente, la entidad tiene una cuota del 27% en cuanto a intermediación de bonos de deuda pública y letras del Tesoro.
Por último, se quiere potenciar el departamento de análisis, que sigue la evolución de compañías cotizadas, y que cuenta con un prestigioso equipo de analistas financieros, que han ganado numerosos premios nacionales e internacionales. Siguiendo esta hoja de ruta, Chocano y su equipo consideran que en 2018 la entidad dará beneficios, algo que este año aún no conseguirá dado el ajuste de personal que aún atraviesa la entidad.
El nuevo consejero delegado
Además del relanzamiento de los negocios, la apertura hacia la internacionalización y el nuevo negocio de crédito, la entidad tiene encima de la mesa un ERE que terminar y una nueva sede que buscar. “La nueva Ahorro Corporación Financiera surge para apoyar a las empresas, entidades financieras y, en general, instituciones españolas en sus necesidades financieras, tanto en el ámbito del asesoramiento, como en la estructuración y consecución de fondos vía operaciones de deuda o de capital”, defiende.
Chocano, que cuenta con más de 23 años de experiencia en la industria financiera, es el responsable para España de StormHarbour y nuevo consejero delegado de Ahorro Corporación Financiera. Licenciado en Finanzas por la European Business School (Universidad de Madrid), ha ocupado varios puestos de responsabilidad en el ámbito europeo y global en el área de renta fija de Bank of America Merril Lynch, además de haber sido responsable para España y Portugal de la división de renta fija de Goldman Sachs en Londres, donde comenzó su carrera en 1994
Por Funds Society, Madrid
