El 80% de las gestoras y firmas de gestión de patrimonios afirma que la IA impulsará el crecimiento de los ingresos, mientras que el modelo “tecnología como servicio” podría hacerlo en un 12% para 2028, según el informe sobre Gestión de Activos y Patrimonios 2024*, elaborado por PWC. Un dato significativo es que el 73% de las organizaciones considera que la IA será la tecnología más transformadora en los próximos dos o tres años.
El informe revela que el 81% de las gestoras está considerando alianzas estratégicas, consolidaciones o fusiones y adquisiciones (M&A) para mejorar sus capacidades tecnológicas, innovar, expandirse a nuevos mercados y democratizar el acceso a productos de inversión, en un contexto marcado por una gran transferencia de riqueza. Según Albertha Charles, Global Asset & Wealth Management Leader de PwC UK, las tecnologías disruptivas, como la inteligencia artificial (IA), están transformando la industria de la gestión de activos y patrimonios, impulsando el crecimiento de los ingresos, la productividad y la eficiencia.
“Los actores del mercado están recurriendo a la consolidación estratégica y a asociaciones para construir ecosistemas impulsados por la tecnología, eliminar los silos en la gestión de datos y transformar su oferta de servicios ante una gran transferencia de riqueza, en la que las masas acomodadas y las audiencias más jóvenes desempeñarán un papel más relevante en la configuración de la demanda de servicios. Para emerger como líderes en este nuevo mercado digital, las organizaciones de gestión de activos y patrimonios deben invertir en su transformación tecnológica, asegurando al mismo tiempo que están reciclando y mejorando las habilidades de sus plantillas con las capacidades digitales necesarias para seguir siendo competitivas e innovadoras”, argumenta Charles.
Esta apuesta será relevante para afrontar una industria cuyos activos bajo gestión se espera que alcancen los 171 billones de dólares en 2028. Según proyecciones de PwC, se registrará un crecimiento anual compuesto (CAGR) del 5,9%, en comparación con el 5% del año pasado. En particular destaca el comportamiento de los activos alternativos, que crecerán aún más rápido, con un CAGR del 6,7%, alcanzando 27.6 billones de dólares en el mismo período. “A pesar del potencial de los activos alternativos, el 18% de las firmas de inversión actualmente ofrece clases de activos emergentes, como los activos digitales, aunque ocho de cada diez que sí lo hacen reportan un aumento en las entradas de capital”, matiza el informe en sus conclusiones.
Principales tendencias
Teniendo en cuenta esta previsión de crecimiento y el papel que jugará la tecnología, el informe de PwC identifica varias tendencias. La primera de ella es que la tokenización se destaca como una oportunidad clave, con productos tokenizados que crecerán de 40.000 millones de dólares a más de 317.000 millones de dólares en 2028, con un CAGR del 51%.
La tokenización, o propiedad fraccionada, puede democratizar las finanzas al ampliar la oferta del mercado y reducir los costos. Según PwC, los gestores de activos planean ofrecer tokenización principalmente en capital privado (53%), renta variable (46%) y fondos de cobertura (44%).
Otra tendencia que han identificado es que se producirá una consolidación y desarrollo de ecosistemas tecnológicos mientras el talento sigue siendo la principal prioridad. En este contexto, el 30% de los gestores de activos dice que enfrenta una falta de habilidades y talento relevantes, mientras que el 73% considera que las fusiones y adquisiciones ven el acceso a talento especializado como el principal impulsor de las transacciones en los próximos años.
“Las conclusiones de este informe nos muestran la necesidad urgente de las gestoras y las firmas de que repiensen sus estrategias de inversión. Su viabilidad a largo plazo dependerá de una reinversión radical, fundamental y continua de cómo crean y entregan valor. Las alianzas estratégicas y la consolidación jugarán un papel vital en la creación de ecosistemas tecnológicos que facilitarán una mayor transferencia de ideas y conocimientos. Los jugadores más pequeños podrán modernizar sus sistemas rápida y rentablemente, mientras que los jugadores más grandes podrán acceder al talento y la información crítica para el crecimiento, especialmente a medida que tecnologías nuevas y emergentes como la IA transforman el panorama de la gestión de inversiones”, afirma Albertha Charles, Global Asset & Wealth Management Leader de PwC UK.
*Para la elaboración del informe, se encuestó a 264 gestoras de activos y 257 inversores institucionales en 28 países y territorios.
Por Funds Society, Madrid
