La Asociación de empresas de asesoramiento financiero españolas, Aseafi, ha celebrado su asamblea anual y renovado su Junta Directiva y Presidencia esta mañana. El presidente saliente, Javier Kessler, deja paso a Carlos García Ciriza, socio de la EAFI navarra C2 Asesores Patrimoniales, que desempeñará este cargo durante los próximos dos años.
Entre los objetivos del nuevo presidente, consciente de que “hay mucho trabajo por hacer” según explicó en una entrevista a Funds Society, García Ciriza destaca la consolidación de Aseafi como “la asociación de referencia del sector del asesoramiento, con un papel representativo ante las instituciones y el propio sector financiero”. Además, pretende estrechar lazos con REAF, el órgano del Colegio de Economistas dedicado a las EAFIs, creando grupos de trabajo conjuntos y haciendo eventos, de manera que haya una conexión entre ambas entidades, “ambas importantes dentro del sector, pero con papeles diferenciados: “Aseafi tiene un papel más representativo y REAF ofrece servicios de cumplimiento normativo y consultoría a los asociados”, explica.
Un modelo de cobro de transición
Con el regulador también pretende mejorar las relaciones, sobre todo ante la transposición de MIFID II, para lograr “que sea una norma conveniente para las EAFIs y no para el lobby bancario”, aprovechando la trasposición de esta normativa para «posicionar a la EAFIs como asesores independientes con un estatus similar a los IFAs en Reino Unido». En su opinión, la normativa hará más daño a las grandes bancas privadas que a las EAFIs, que ya trabajan aplicando una gran transparencia en materias como los costes, obligaciones que hará extensibles MiFID II al sector del asesoramiento.
Además, las consecuencias no serán muy pronunciadas porque, según las últimas informaciones de la CNMV, el supervisor permitirá que las entidades que se declaren independientes realicen el neteo, es decir, que resten de sus comisiones lo que obtienen por retrocesiones. “La clave para ser independiente es que no puedes quedarte con esta retrocesión y que no ganes más por la recomendación de un determinado producto”, explica García Ciriza, que defiende el mantenimiento de este modelo con transparencia, que aplica la mayoría del sector.
“El modelo de los fondos con clase limpia y el pago por el asesoramiento sería el ideal a medio plazo pero en España hemos de pasar por algunas etapas previas para que el sector pueda sobrevivir”, dice, y se postula en contra de un cambio tan radical como la eliminación del cobro de retrocesiones en cualquier circunstancia. En este aspecto, la opinión difiere de la de Kessler: aunque el ex presidente también defendió siempre la transparencia, es más partidario de un modelo de cobro puro por asesoramiento. “El modelo que defiendo es el que defiende la norma, que dice que para prestar asesoramiento independiente no puedes retener las retrocesiones”, asegura el nuevo presidente, indicando que MiFID II permitirá esas prácticas, aunque su adaptación aún está por ver en distintos países.
Según MiFID II habrá dos tipos de asesoramiento, el independiente y el no independiente. García Ciriza opina que cada entidad elegirá el modelo que más le convenga.
Proporcionalidad en la regulación
Además, con la CNMV uno de sus objetivos es insistir “en la necesidad de una aplicación proporcional de las normas de cumplimiento normativo, ofreciendo soluciones para conseguir que la carga administrativa de las EAFI sea menor”. A García Ciriza también le gustaría impulsar que las EAFIs pudieran trabajar con agentes y representantes al igual que hacen otras ESIs pero es consciente de las limitaciones para conseguir esta meta.
Otro de sus objetivos es combatir el intrusismo «de un modo más activo de forma coordinada con la CNMV», según explica.
Y con los bancos…
Y también quiere profundizar en su acercamiento a la banca. “Queremos seguir avanzando en el acercamiento a entidades, plataformas y proveedores, para fomentar una buena relación entre EAFIs y el sector bancario, ofreciendo relaciones y networking para los asociados. En este sentido, seguiremos con la reuniones del grupo de trabajo de entidades financieras y crearemos un nuevo de proveedores”.
Más visiblidad para hacer crecer el sector
El nuevo presidente también quiere ganar en visibilidad y establecerá un plan de comunicación, dirigido a inversores y al sector financiero, que incluya presencia en medios tradicionales (prensa y TV) y digitales, y ronda de presentaciones por toda España con el objetivo de difundir la figura de la EAFI y estimular su crecimiento en volumen de activos asesorados. Su objetivo: ampliar el número de asociados y reforzar la presencia de Aseafi por toda España. “Tenemos el viento de cola: los inversores demandan asesoramiento independiente, fuera del ámbito bancario. Haciendo bien las cosas, creo que la industria podría duplicarse en un plazo de dos o tres años”, asegura.
Por Alicia Miguel Serrano
Por Funds Society, Madrid