J.P. Morgan Asset Management ha lanzado la edición inaugural de su «Guía de ETFs» que será actualizada trimestralmente, para proporcionar bases para sus asesores al momento de operar con el producto.
“La Guía de ETF es la piedra angular del programa ETF Insights de la empresa, una nueva iniciativa global que ofrece a los profesionales financieros y a los inversores liderazgo y recursos prácticos”, dice el comunicado de la empresa.
A pesar de la popularidad de los ETFs, sigue habiendo demanda de información sobre la estructura del vehículo y la dinámica del mercado, y la guía de ETF “ayuda a satisfacer esa necesidad con análisis en profundidad, métricas de rendimiento y tendencias de inversión”, agrega la información de la empresa.
Dirigida por el estratega jefe de ETFs Jon Maier y su equipo, la guía está dedicada a educar a los asesores y a sus clientes sobre las oportunidades del sector.
«Los ETF se han convertido en una estructura de inversión indispensable tanto para los inversores particulares como para los profesionales financieros, y la Guía de ETF subraya nuestro compromiso inquebrantable de liderar el debate e impulsar la innovación en el sector de los ETF», afirmó Jed Laskowitz, Director de Inversiones y Responsable Global de Soluciones de Gestión de Activos de J.P. Morgan Asset Management.
La Guía abarca temas como los ETFs activos, el ecosistema de ETF de renta fija y otras tendencias emergentes. También destaca el papel que los ETF pueden desempeñar en la mejora de las carteras diversificadas y detalla el qué y el cómo de sus potenciales beneficios de eficiencia fiscal, un área crítica de interés para los asesores y sus clientes.
A continuación se exponen algunos puntos clave de la Guía de los ETFs:
- Los ETFs son un elemento básico del mercado en genera y han representado sistemáticamente alrededor del 28% del volumen bursátil en los últimos 15 años, actuando como amortiguadores cruciales durante crisis como la COVID-19 al proporcionar liquidez al mercado. Los ETFs también pueden aumentar la liquidez en mercados menos líquidos y pueden utilizarse como vehículos de formación de precios, especialmente durante periodos de tensión en el mercado, agrega J.P. Morgan.
- Los ETFs activos de renta fija: los tipos han tocado techo, por lo que es un momento ideal para la renta fija. Los índices pasivos tienen limitaciones; los inversores deberían considerar la gestión activa, ya que un porcentaje significativo de gestores activos superan sistemáticamente los índices de referencia pasivos básicos a lo largo del tiempo.
- Ventaja fiscal de los ETFs: Los ETFs, con su negociación en bolsa y sus transferencias de valores en especie, ofrecen ventajas fiscales en comparación con otras estructuras de inversión. En 2023, solo 61 de los 1.297 ETFs activos distribuyeron plusvalías, y los fondos que distribuyeron plusvalías rondaron el uno por ciento de media, lo que pone de relieve la eficiencia fiscal de la estructura de los ETFs, agrega el informe.
ETF Insights se une a un conjunto de programas para inversores de J.P. Morgan Asset Management, entre los que se incluyen Portfolio Insights, Retirement Insights y Market Insights, que celebra su 20º año como estándar del sector a la hora de mantener informados a los inversores sobre las últimas tendencias económicas y de inversión.
En los últimos cinco años, los activos de ETFs han crecido hasta los 160.000 millones de dólares, según información de la firma.
Para acceder a la guía de ETFs de J.P. Morgan AM debe ingresar al siguiente enlace.
Por Funds Society, Madrid
