A BlackRock ampliou sua linha iBonds ETF UCITS com o lançamento de quatro novos fundos. De acordo com a gestora, foram apresentados novos ETFs iBonds com exposição a títulos governamentais, fazendo com que a série iShares de ETFs UCITS de vencimento fixo chegue 13 fundos, com vencimentos que variam entre 2025 e 2029.
Conforme explicado pela gestora, com o lançamento desses novos quatro fundos, é a primeira vez que a BlackRock oferece iShares iBonds expostos à dívida governamental europeia. O lançamento visa proporcionar um acesso econômico aos mercados de títulos do Tesouro dos EUA e italianos, beneficiado pela eficiência de custos, transparência, liquidez e diversificação do investimento através dos ETFs.
“Os iBonds são ETFs que se comportam de maneira similar aos títulos e expiram em uma data definida. Os fundos mantêm um conjunto diversificado de títulos com datas de vencimento similares. Após um período determinado, os ETFs expiram e devolvem aos investidores um pagamento final. Os fundos oferecem um acesso custo-eficiente ao mercado de renda fixa, com as vantagens de diversificação, transparência e liquidez dos ETFs,” indica a gestora.
Este lançamento adiciona vencimentos extras do Tesouro dos EUA à série de iBonds, em dezembro de 2027 e 2029. Além disso, amplia as opções para os investidores ao oferecer acesso a títulos italianos nos vencimentos de 2026 e 2028. Segundo a gestora, a dívida pública italiana é atualmente a mais rentável da zona do euro. Os novos fundos oferecem aos investidores flexibilidade entre moedas, vencimentos e países.
A BlackRock acrescenta que os ETFs iBonds podem ser usados pelos investidores para complementar os veículos de investimento existentes, em uma estrutura de fácil compreensão, cujo objetivo é alcançar um rendimento através de uma combinação de crescimento do capital e receitas dos ativos do fundo, que são derivadas dos pagamentos de cupons dos títulos subjacentes. “O conjunto de ETFs também pode ser usado para adicionar escala às carteiras de títulos e melhorar a simplicidade operacional. Cada ETF iBond contém uma cesta diversificada de títulos e pode substituir um grande número de participações, minimizando a necessidade de buscar e gerenciar títulos individuais. Os iBonds estão disponíveis através de plataformas de gestão de patrimônio e corretoras em toda a Europa,” comentam.
Os investidores também podem usar estes iBonds UCITS para construir escalas de títulos diversificadas e escalonadas. Ao comprar títulos com diferentes datas de vencimento, os investidores podem escalonar os pagamentos finais e reinvestir em fundos com vencimentos consecutivos posteriores, criando investimentos escaláveis de títulos. A estrutura única dos ETFs iBonds facilita a criação dessa estrutura de títulos escaláveis com apenas alguns ETFs, ao invés de ter que negociar numerosos títulos. Os investidores podem usá-los para estruturar seus investimentos a fim de alcançar objetivos de curto prazo e obter rendimentos definidos durante períodos de investimento determinados.
A BlackRock tem um histórico comprovado de mais de 13 anos na gestão de ETFs iBonds e de vencimento fixo, tendo lançado 86 ETFs iBonds. Na região EMEA, os ETFs iBonds UCITS tiveram um lançamento acelerado e bem recebido, com mais de 3 bilhões de dólares captados desde agosto de 2023 através de 9 produtos com diversos vencimentos.
“Os ETFs iBonds estão projetados para vencer como um título, negociar como uma ação e diversificar como um fundo, tudo isso em uma estrutura de ETFs rentável e transparente. À medida que o grupo de ETFs iBonds UCITS cresce, os investidores poderão desfrutar de uma maior versatilidade, o que lhes permitirá criar carteiras que se adaptem às suas necessidades. Aproveitando o sucesso dos iBonds do Tesouro nos Estados Unidos, estes novos ETFs de iBonds oferecem opções adicionais e ampliam o acesso dos europeus aos rendimentos proporcionados pelos títulos do Estado tanto estadunidenses quanto italianos,” afirma Brett Pybus, co-diretor mundial de ETFs iShares de renda fixa da BlackRock.