As companhias de seguros preveem um aumento significativo das alocações globais em suas carteiras de renda variável, segundo revelou o Estudo Global de Perspectivas de Investimento da Schroders (GIIS). Esse estudo, que entrevistou 205 companhias de seguros de 23 regiões diferentes ao redor do mundo, representando 11,7 trilhões de dólares em ativos, mostra que mais da metade das seguradoras espera aumentar suas alocações em mandatos de renda variável global nos próximos dois anos. Além disso, os entrevistados também preveem uma maior exposição à renda variável ativa e esperam que suas carteiras de renda variável sejam um meio de acesso a temas como a desglobalização e a tecnologia disruptiva.
Sobre a previsão de como as alocações em renda variável devem evoluir, David White, diretor global do Segmento Seguradoras da Schroders, aponta: “Esses resultados reforçam o que temos ouvido de nossos clientes do setor de seguros, onde há um consenso crescente de que uma forma mais eficaz de acessar a renda variável dos EUA é por meio de soluções de renda variável global. Isso reduz a necessidade de que os comitês de investimento gerenciem ativamente as mudanças nas alocações regionais e por país, além de melhorar a eficiência da governança.”
O estudo também revelou que 61% das seguradoras priorizam a rentabilidade de seus investimentos em detrimento da rentabilidade do capital regulatório ao definir sua estratégia de investimento. Além disso, 46% das seguradoras estão recorrendo a soluções personalizadas para aumentar sua exposição aos mercados privados. De fato, 95% das seguradoras preveem investir em mercados privados nos próximos dois anos. O crédito privado foi identificado por 37% como a maior oportunidade de investimento em renda fixa, seguido de perto pelo crédito corporativo com grau de investimento (35%).
Além disso, segundo Ingo Heinen, diretor global de desenvolvimento de negócios e produtos da Schroders Capital, para as companhias de seguros, “os mercados privados oferecem oportunidades únicas para equilibrar o investimento em produtos passivos, especialmente em um ambiente de volatilidade e pressões inflacionárias. Além disso, um cenário regulatório mais favorável permite que mais seguradoras tenham uma maior oportunidade de aproveitar os mercados privados.”
No que diz respeito às tecnologias emergentes, especialmente a inteligência artificial (IA), as companhias de seguros estão na vanguarda entre os investidores institucionais.
Leonardo Fernández, diretor-geral para a Ibéria da Schroders, declarou: “Estabelecer a estratégia de investimento de uma companhia de seguros exige uma abordagem multifacetada, com um conjunto de ferramentas de investimento adequadas para oferecer soluções ideais. Embora a rentabilidade dos investimentos, o capital e a contabilidade sempre sejam fundamentais para qualquer solução, cada vez mais outros parâmetros, como fatores ESG, estão sendo considerados no desenvolvimento de estratégias de investimento otimizadas.”
Charlotte Wood, responsável por Fintech, Inovação e Estratégia de IA da Schroders, destacou: “Muitas companhias de seguros estão cada vez mais aproveitando a IA para melhorar a eficiência operacional, com aplicações que vão desde a automação de tarefas rotineiras até o aumento da precisão no processo de subscrição. Essa pesquisa mostra que um número significativo de seguradoras também está utilizando análises impulsionadas por IA para obter uma visão mais profunda da avaliação de riscos, ajudando-as a tomar decisões de investimento mais bem informadas. As seguradoras também estão aplicando ferramentas de IA para otimizar a alocação de ativos, identificar riscos emergentes e ajustar suas carteiras de forma dinâmica em resposta às mudanças do mercado. Isso é especialmente valioso no atual ambiente de mercado volátil, onde dados em tempo real e análises preditivas podem oferecer uma vantagem competitiva.”
Por Pedro Pligher
